ورود به حساب

نام کاربری گذرواژه

گذرواژه را فراموش کردید؟ کلیک کنید

حساب کاربری ندارید؟ ساخت حساب

ساخت حساب کاربری

نام نام کاربری ایمیل شماره موبایل گذرواژه

برای ارتباط با ما می توانید از طریق شماره موبایل زیر از طریق تماس و پیامک با ما در ارتباط باشید


09117307688
09117179751

در صورت عدم پاسخ گویی از طریق پیامک با پشتیبان در ارتباط باشید

دسترسی نامحدود

برای کاربرانی که ثبت نام کرده اند

ضمانت بازگشت وجه

درصورت عدم همخوانی توضیحات با کتاب

پشتیبانی

از ساعت 7 صبح تا 10 شب

دانلود کتاب Zinsderivate: Modelle und Bewertung

دانلود کتاب مشتقات نرخ بهره: مدل ها و ارزیابی

Zinsderivate: Modelle und Bewertung

مشخصات کتاب

Zinsderivate: Modelle und Bewertung

ویرایش: [1 ed.] 
نویسندگان: ,   
سری:  
ISBN (شابک) : 9783540212287, 9783540350361 
ناشر: Springer-Verlag Berlin Heidelberg 
سال نشر: 2004 
تعداد صفحات: 199
[207] 
زبان: German 
فرمت فایل : PDF (درصورت درخواست کاربر به PDF، EPUB یا AZW3 تبدیل می شود) 
حجم فایل: 2 Mb 

قیمت کتاب (تومان) : 36,000



ثبت امتیاز به این کتاب

میانگین امتیاز به این کتاب :
       تعداد امتیاز دهندگان : 6


در صورت تبدیل فایل کتاب Zinsderivate: Modelle und Bewertung به فرمت های PDF، EPUB، AZW3، MOBI و یا DJVU می توانید به پشتیبان اطلاع دهید تا فایل مورد نظر را تبدیل نمایند.

توجه داشته باشید کتاب مشتقات نرخ بهره: مدل ها و ارزیابی نسخه زبان اصلی می باشد و کتاب ترجمه شده به فارسی نمی باشد. وبسایت اینترنشنال لایبرری ارائه دهنده کتاب های زبان اصلی می باشد و هیچ گونه کتاب ترجمه شده یا نوشته شده به فارسی را ارائه نمی دهد.


توضیحاتی در مورد کتاب مشتقات نرخ بهره: مدل ها و ارزیابی



مشتقات نرخ بهره مانند سوآپ، سقف، قراردادهای آتی یا آتی مدیریت ریسک نرخ بهره را به طرق مختلف امکان پذیر می کنند. با این حال، ارزیابی این قراردادها معمولاً بسیار دشوارتر و سخت‌تر از ارزش‌گذاری اوراق بهادار یا مشتقات ارزی به نظر می‌رسد، زیرا اوراق قرضه دارای ویژگی‌های خاصی مانند مدت باقی مانده محدود و مبلغ بازپرداخت معین در پایان دوره هستند. این کتاب می‌خواهد با توسعه نظریه ارزش‌گذاری کلی در مدل‌های یک دوره‌ای گسسته با شروع از مبانی ساده، دسترسی به مدل‌ها را برای خواننده علاقه‌مند آسان‌تر کند. گستره مدل‌ها از رویکردهای گسسته تا مدل‌های نرخ کوتاه مدت پیوسته تا رویکردهایی که با ساختار نرخ بهره و مدل‌های بازار LIBOR در حال حاضر مورد بحث قرار می‌گیرند، گسترش می‌یابد. در ارائه، همیشه ارزش زیادی برای انتقال شهود اقتصادی قائل می شود. این کتاب از طریق تمرین‌های متعدد همراه با نکات راه‌حل، پایه‌ای مناسب برای خودآموزی فراهم می‌کند.


توضیحاتی درمورد کتاب به خارجی

Zinsderivate wie Swaps, Caps, Forwards oder Futures ermöglichen auf vielfältige Weise das Management von Zinsrisiken. Die Bewertung dieser Kontrakte erscheint jedoch meist wesentlich schwieriger und anspruchsvoller als die Bewertung von Aktien- oder Währungsderivaten, da Anleihen besondere Charakteristika, wie eine begrenzte Restlaufzeit und einen sicheren Rückzahlungsbetrag am Laufzeitende, aufweisen. Dieses Buch will dem interessierten Leser den Zugang zu den Modellen erleichtern, indem die allgemeine Bewertungstheorie ausgehend von einfachen Grundlagen in diskreten einperiodigen Modellen entwickelt wird. Die Palette der Modelle reicht dabei von diskreten Ansätzen über zeitstetige Short-Rate-Modelle bis hin zu zinsstrukturkonformen Ansätzen und den aktuell diskutierten LIBOR-Market-Modellen. Bei der Darstellung wird stets großer Wert auf die Vermittlung der ökonomischen Intuition gelegt. Das Buch bietet durch zahlreiche Übungsaufgaben mit Lösungshinweisen eine fundierte Grundlage zum Selbststudium.



فهرست مطالب

Inhaltsverzeichnis......Page 8
1 Ein Überblick über zinssensitive Finanztitel......Page 13
2 Zinsstrukturen und Zinsderivate......Page 18
2.1.2 Kassazins......Page 19
2.1.3 Terminzins......Page 20
2.1.4 Kurzfristiger Terminzins......Page 22
2.1.5 Zinssicherheit und Zinsunsicherheit......Page 23
2.2.2 Kuponanleihe......Page 24
2.3 Anleiheoptionen......Page 27
2.3.1 Verteilungsfreie Wertuntergrenzen für Anleiheoptionen......Page 28
2.3.2 Verteilungsfreie Wertobergrenzen für Anleiheoptionen......Page 29
2.3.4 Put-Call-Parität für europäische Optionen......Page 30
2.4.1 Forwards......Page 31
2.4.2 Futures......Page 32
2.5 Forwards und Futures auf Zinsen......Page 33
2.6.1 Payer und Receiver Swaps......Page 34
2.6.3 Swaptions......Page 36
2.7.1 Caps......Page 37
2.7.2 Floors......Page 39
2.7.3 Cap-Floor-Parität......Page 40
2.7.4 Collars......Page 41
2.8 Aufgaben......Page 42
2.9 Lösungshinweise......Page 44
3 Bewertung in diskreter Zeit......Page 46
3.1.1 Modellökonomie......Page 47
3.1.2 Arbitragemöglichkeiten......Page 48
3.1.4 Vollständigkeit......Page 50
3.1.5 Risikoneutrales Martingalmaß (RNM)......Page 51
3.2.1 Modellökonomie......Page 55
3.2.2 Duplikation und Rückwärtsrechnung im Baum......Page 57
3.2.4 Arbitragefreiheit......Page 58
3.2.5 Risikoneutrale Bewertung......Page 59
3.2.7 Amerikanische Derivate......Page 60
3.3 Aufgaben......Page 62
3.4 Lösungshinweise......Page 65
4.1 Überblick......Page 67
4.2 Besonderheiten von Zinsmodellen......Page 68
4.3.1 Beschreibung des Modells......Page 69
4.3.2 Zinsstruktur......Page 77
4.3.3 Bewertung von Derivaten......Page 80
4.4 Das Modell von Black, Derman und Toy......Page 89
4.4.1 Baum der Short Rate......Page 90
4.4.2 Kalibration des Modells......Page 91
4.4.3 Beispiel......Page 94
4.5 Terminrisikoangepasste Bewertung......Page 97
4.6 Aufgaben......Page 105
4.7 Lösungshinweise......Page 108
5 Bewertung in stetiger Zeit......Page 114
5.2 Grundlagen der stochastischen Analysis......Page 115
5.2.2 Wiener Prozesse, stochastische Differentialgleichungen und stochastische Integrale......Page 116
5.2.3 Itôs Lemma......Page 120
5.3 Risikoneutrale Bewertung......Page 122
5.3.1 Bestimmung des risikoneutralen Maßes......Page 123
5.3.2 Bewertung von Derivaten......Page 125
5.4 Fundamentale partielle Differentialgleichung......Page 126
5.5 Aufgaben......Page 129
5.6 Lösungshinweise......Page 130
6.1 Überblick......Page 133
6.2.1 Modellbeschreibung......Page 134
6.2.2 Risikoneutrale Bewertung......Page 138
6.2.3 Terminrisikoangepasste Bewertung......Page 140
6.2.4 Verallgemeinerung: d-dimensionaler Wiener Prozess......Page 144
6.2.5 Gauß-Zinsmodelle......Page 145
6.3.1 Definition des LIBOR......Page 157
6.3.2 Modellierung des Forward-LIBOR......Page 158
6.3.3 Terminal Measure......Page 159
6.3.4 Bewertung von Derivaten im LIBOR Market-Modell......Page 161
6.4.2 Bewertung einer Swaption......Page 163
6.5.1 Grundlagen......Page 165
6.5.2 Die zeitstetige Version des Modells von Ho und Lee......Page 169
6.5.3 Das Modell von Vasicek......Page 176
6.5.4 „Extended Vasicek“......Page 181
6.5.5 Das Modell von Cox, Ingersoll und Ross......Page 186
6.6 Aufgaben......Page 190
6.7 Lösungshinweise......Page 195
Abbildungsverzeichnis......Page 201
H......Page 203
V......Page 204
F......Page 205
S......Page 206
Z......Page 207




نظرات کاربران